एफडीआय वि एफआयआय – भारतातील परकीय गुंतवणूक

१. एफडीआय आणि एफआयआय म्हणजे काय?

पॅरामीटर एफडीआय (परकीय थेट गुंतवणूक) एफआयआय (परकीय संस्थात्मक गुंतवणूक)
भागभांडवल व नियंत्रण ≥ १० % मतदानाचे अधिकार; व्यवस्थापन नियंत्रण < १० % मतदानाचे अधिकार; केवळ पोर्टफोलिओ
प्रवेश मार्ग स्वयंचलित / सरकार (मंजुरी) १९९२ पासून १०० % स्वयंचलित
साधने इक्विटी, सीसीपीएस, सीसीडी, संयुक्त उपक्रम, पूर्ण मालकीची उपकंपनी, एलएलपी इक्विटी, डिबेंचर, म्युच्युअल फंड, ईटीएफ
कालावधी दीर्घकालीन (सरासरी ५-७ वर्षे) अल्प ते मध्यम (१-१२ महिने)
नियामक डीपीआयआयटी + आरबीआय + सेबी (सूचीबद्ध कंपन्यांसाठी) सेबी + आरबीआय
लक्ष्य वास्तविक-क्षेत्रातील मालमत्ता भांडवल बाजारातील सिक्युरिटीज
परतावा लॉक-इन नंतर मुक्त (असल्यास) एसटीटी/भांडवली नफा कर भरल्यानंतर मुक्त

२. वाटचालीची ठळक वैशिष्ट्ये आणि तारखा (लक्षात ठेवणे आवश्यक)

तारीख घटना तथ्य
१९९१ जुलै नवीन औद्योगिक धोरण एफडीआय उदारीकरण सुरू
१९९२ जानेवारी भारताने शेअर बाजार उघडला सेबी नोंदणीसह एफआयआयला परवानगी
१९९७ फेमाने फेराची जागा घेतली चालू खाते रूपांतरणक्षमता
२००० पहिले एफडीआय धोरण जारी डीपीआयआयटी (तत्कालीन डीआयपीपी) मास्टर परिपत्रक
२०१४ नोव्हेंबर “मेक इन इंडिया” सुरू २५ क्षेत्रांमध्ये १०० % एफडीआयसाठी खुली
२०१६ नोव्हेंबर एफआयपीबी रद्द ९० % + आता स्वयंचलित मार्गातून
२०१७ एप्रिल जीएसटी अंमलात आणला भारताला एक सामान्य बाजार बनवते
२०२० एप्रिल नवीन एफडीआय नियम सीमा-लगत देशांच्या गुंतवणुकीसाठी सरकारी मंजुरी आवश्यक
२०२१ ऑक्टोबर रु. ४ लाख कोटी वार्षिक एफडीआय प्रवाह प्रथमच ओलांडला
२०२२ मे पीएलआय योजना २.० उत्पादन एफडीआयला चालना देते

३. एफडीआय इक्विटी प्रवाह – शीर्ष योगदानकर्ते (आरबीआय-डीपीआयआयटी)

क्रमांक २०२२-२३ देश % वाटा क्षेत्र % वाटा
सिंगापूर ३० % संगणक सॉफ्टवेअर व हार्डवेअर २० %
मॉरिशस २२ % सेवा (वित्त, संशोधन आणि विकास) १५ %
यूएसए १० % व्यापार (ई-कॉमर्स) १३ %
नेदरलँड्स ७ % ऑटोमोबाईल ८ %
जपान ६ % बांधकाम ७ %

एफडीआय इक्विटी एकूण FY २२-२३: US $ ४६.० bn
संचयी (एप्रिल २०००-मार्च २३): US $ ९१९ bn

४. सूचीबद्ध कंपन्यांमधील एफपीआय/एफआयआय मर्यादा

साधन सामान्य मर्यादा क्षेत्र मर्यादा (उदाहरण)
इक्विटी शेअर्स भरलेल्या भांडवलाच्या २४ % ३० % सार्वजनिक क्षेत्रातील बँका, ४९ % विमा
कॉर्पोरेट बाँड मर्यादा नाही (ईसीबी नियमांतर्गत)
जी-सेक एकूण स्टॉकच्या ६ %

५. द्रुत-संदर्भ सारणी – मार्ग आणि कमाल मर्यादा

क्षेत्र स्वयंचलित मार्ग मर्यादा त्यापुढे मंजुरी आवश्यक
संरक्षण ७४ % १०० %
दूरसंचार १०० %
रेल्वे १०० %
नागरी विमानवाहतूक १०० % (ब्राउनफील्ड >४९ % साठी सरकारी मंजुरी)
खाजगी बँकिंग ७४ % (४९ % स्वयंचलित)
विमा ७४ % १०० %
ई-कॉमर्स मार्केटप्लेस १०० % इन्व्हेंटरी मॉडेलमध्ये एफडीआय नाही
मुद्रित माध्यमे २६ %
मल्टी-ब्रँड किरकोळ ५१ % सरकारी मंजुरी + स्थानिक खरेदी

६. शेवटच्या क्षणी पुनरावलोकनासाठी एक-ओळी

  • एफडीआय किमान १० % मतदान अधिकार; एफआयआय नेहमी < १० %.
  • एफआयपीबी (परकीय गुंतवणूक प्रोत्साहन मंडळ) २०१७ मध्ये रद्द.
  • डीपीआयआयटी त्रैमासिक एफडीआय बुलेटिन जारी करते.
  • भारत-मॉरिशस डीटीएए (१९८३) मुळे मॉरिशस मार्ग प्राधान्याचा.
  • एफआयआयला आता २०१४ च्या सेबी नियमांतर्गत एफपीआय (परकीय पोर्टफोलिओ गुंतवणूकदार) म्हणतात.
  • एफपीआय खात्यांचे संरक्षक एनएसडीएल आणि सीडीएसएल आहेत.
  • एफडीआय भांडवली मालमत्ता निर्माण करते; एफआयआय केवळ आर्थिक भांडवल देतो.
  • २०२१ पासून आरआरबी (प्रादेशिक ग्रामीण बँका) मध्ये १०० % एफडीआय परवानगी.
  • “प्रेस नोट ३ (२०२०)” ने शेजारील देशातील एफडीआय सरकारी मार्गाच्या अधीन केले.
  • आतापर्यंतचा सर्वोच्च मासिक एफडीआय: US $ ८.४ bn (ऑक्टोबर २०२०).
  • FY २२-२३ मध्ये राज्यांमध्ये गुजरात एफडीआय गंतव्यस्थानात अव्वल.
  • फेमा उल्लंघनाची हाताळणी प्रवर्तन निदेशालय (ईडी) करते.
  • निधी कंपनीमध्ये एफडीआय मर्यादा ० % – पूर्णपणे प्रतिबंधित.
  • २०२० पासून जी-सेक मधील एफपीआय गुंतवणूक पूर्णपणे प्रवेशयोग्य मार्ग (एफएआर) मध्ये समाविष्ट.
  • लाभांश वितरण कर २०२० मध्ये रद्द; आता शास्त्रीय पद्धत.

७. बहुपर्यायी प्रश्न कोपरा (रेल्वे परीक्षा पद्धत)

प्रश्न १. एफडीआय म्हणून पात्र होण्यासाठी किमान मतदान अधिकार:

उत्तर: १० %

प्रश्न २. भारतात एफपीआय/एफआयआयचे नियमन कोणी करते?

उत्तर: सेबी

प्रश्न ३. एफआयपीबी कोणत्या वर्षी रद्द करण्यात आला?

उत्तर: २०१७

प्रश्न ४. भारतातील एफडीआय इक्विटीसाठी सर्वोच्च स्रोत-देश (FY २२-२३) आहे:

उत्तर: सिंगापूर

प्रश्न ५. मल्टी-ब्रँड किरकोळ मध्ये ५१ % पेक्षा जास्त एफडीआय कोणत्या मार्गाने आहे?

उत्तर: सरकारी मार्ग

प्रश्न ६. फेमाने फेराची जागा कोणत्या वर्षी घेतली?

उत्तर: १९९७ (१-६-२००० रोजी अंमलात आला)

प्रश्न ७. सूचीबद्ध भारतीय कंपनीमध्ये एफपीआय गुंतवणुकीची कमाल मर्यादा आहे:

उत्तर: २४ % (मंडळाद्वारे क्षेत्रीय मर्यादेपर्यंत वाढवता येते)

प्रश्न ८. कोणत्या क्षेत्रात एफडीआय पूर्णपणे प्रतिबंधित आहे?

उत्तर: लॉटरी आणि जुगार, निधी कंपनी, चिट फंड

प्रश्न ९. भारताने US $ १०० bn वार्षिक एफडीआय प्रवाह कोणत्या FY मध्ये प्रथमच ओलांडला?

उत्तर: २०२१-२२

प्रश्न १०. “प्रेस नोट ३ (२०२०)” संबंधित आहे:

उत्तर: सीमा लागत असलेल्या देशांतून एफडीआयसाठी पूर्व-सरकारी मंजुरी

प्रश्न ११. FY २२-२३ मध्ये कोणत्या राज्याने सर्वाधिक एफडीआय इक्विटी प्रवाह प्राप्त केला?

उत्तर: गुजरात

प्रश्न १२. विमा क्षेत्रात ७४ % पेक्षा जास्त ते १०० % पर्यंत एफडीआयसाठी आवश्यक आहे:

उत्तर: सरकारी मंजुरी + संसद दुरुस्ती (विमा कायदा)

प्रश्न १३. एफपीआय व्यवहारांचे संरक्षक आहे:

उत्तर: एनएसडीएल/सीडीएसएल (नामनिर्देशित डिपॉझिटरी सहभागी)

प्रश्न १४. खालीलपैकी कोणते स्वयंचलित मार्ग क्षेत्र नाही?

उत्तर: मुद्रित माध्यमे (केवळ २६ %, परंतु मंजुरी मार्गाने)

प्रश्न १५. एफआयआयला दिलेला लाभांश आता कर आकारला जातो:

उत्तर: शास्त्रीय पद्धत – गुंतवणूकदाराच्या हातात (कमाल २० % + अधिभार)


स्मरणसहाय्य:
“एफआयआय पटकन उडून जातो, एफडीआय खोल मुळे रोवतो!”